NOTER TIL REGNSKAPET
Note 1 - Regnskapsprinsipper
Regnskapet for første kvartal 2024 er utarbeidet i samsvar med forskrift om årsregnskap for banker § 1-4, 1 ledd b) som betyr at vurderingsregler og opplysningskrav under IFRS er fulgt med de unntak som følger av forskriften, herunder IAS 34 – Delårsrapportering. Kvartalsregnskapet er utarbeidet etter de samme regnskapsprinsippene og med samme beregningsmetoder som i siste årsregnskap. For nærmere omtale av regnskapsprinsipper vises det til årsrapport for 2023. Delårsregnskapet er ikke revidert. Alle beløp er oppgitt i 1 000 NOK hvis ikke annet er spesifisert.
Note 2 - Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter
| 1. kvartal | Hittil i år | 1.1 – 31.12 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2023 | |
| Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 1,639 | 851 | 1,639 | 851 | 4,813 |
| Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder | 14,137 | 10,777 | 14,137 | 10777 | 48,751 |
| Renter og lignende inntekter av rentebærende verdipapirer | 6,982 | 4,533 | 6,982 | 4533 | 23,372 |
| Andre renteinntekter og lignende inntekter | - | - | - | - | 5 |
| Sum renteinntekter og lignende inntekter | 22,758 | 16,161 | 22,758 | 16,161 | 76,941 |
| Renter og lignende kostnader på fordringer på kredittinstitusjoner | 0 | - | 0 | - | 0 |
| Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder | -4,867 | -2,607 | -4867 | -2607 | 14,206 |
| Renter og lignende kostnader på ansvarlig lånekapital | -341 | -15 | -341 | -15 | 102 |
| Renter og lignende kostnader på fondsobligasjonskapital | - | - | - | - | - |
| Andre rentekostnader og lignende kostnader | -400 | -442 | -400 | -442 | 1,724 |
| Sum rentekostnader og lignende kostnader | -5,609 | -3,065 | -5,609 | -3,065 | 16,032 |
| Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter | 17,149 | 13,097 | 17,149 | 13,097 | 60,909 |
Note 3 – Andre driftsinntekter
| 1. kvartal | Hittil i år | 1.1 – 31.12 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2023 | |
| Garantiprovisjonsinntekter (brutto) | 24 | 28 | 24 | 28 | 112 |
| Formidlingsprovisjon | 15 | 34 | 15 | 34 | |
| Betalingsformidling | 2,000 | 2,104 | 2,000 | 2,104 | 8,752 |
| Sum provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester | 2,039 | 2,166 | 2,039 | 2,166 | 8,864 |
| Garantiprovisjonskostnader (brutto) | -23 | 0 | -23 | -90 | |
| Betalingsformidling | -1,130 | -994 | -1,130 | -994 | -3,882 |
| Sum provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester | -1,130 | -1,017 | -1,130 | -1,017 | -3,972 |
| Inntekter av aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter | - | - | - | - | 162 |
| Utbytte og andre inntekter av egenkapitalinstrumenter | 0 | 0 | 0 | 0 | 162 |
| Netto gevinst/tap på sertifikater og obligasjoner | 24 | -178 | 24 | -178 | -521 |
| Netto gevinst/tap på valuta | 154 | 216 | 154 | 216 | 691 |
| Netto gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter | 178 | 38 | 178 | 38 | 170 |
| Netto andre driftsinntekter | 1,087 | 1,187 | 1,087 | 1,187 | 5,224 |
Note 4 – Driftskostnader
| 1. kvartal | Hittil i år | 1.1 – 31.12 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2023 | |
| Lønn til ansatte | -3,847 | -2,480 | -3,847 | -2,480 | -13,151 |
| Honorar til styre og tillitspersoner | -116 | -165 | -116 | -165 | -593 |
| Pensjoner | -482 | -277 | -482 | -277 | -1,341 |
| Arbeidsgiveravgift | -646 | -440 | -646 | -440 | -2,177 |
| Finansskatt | -229 | -156 | -229 | -156 | -772 |
| Øvrige personalkostnader | -236 | -82 | -236 | -82 | -906 |
| Sum lønn og andre personalkostnader | -5,555 | -3,600 | -5,555 | -3,600 | -18,940 |
| IT | -2,112 | -1,094 | -2,112 | -1,094 | -5,373 |
| Kontorutgifter | -104 | -171 | -104 | -171 | -556 |
| Markedsføring | -348 | -392 | -348 | -392 | -1,346 |
| Husleie og husleierelaterte kostnader | -37 | -161 | -37 | -161 | -829 |
| Øvrige driftskostnader | -1,666 | -1296 | -1,666 | -1,296 | -5,517 |
| Sum andre driftskostnader | -4,267 | -3,114 | -4,267 | -3,114 | -13,621 |
| Avskrivninger immaterielle eiendeler | -286 | -110 | -286 | -110 | -541 |
| Avskrivninger varige driftsmidler | -44 | -67 | -44 | -67 | -217 |
| Avskrivninger bruksrett leielokaler | -247 | -215 | -247 | -215 | -860 |
| Sum avskrivninger | -578 | -391 | -578 | -391 | -1,618 |
| Sum driftskostnader | -10,400 | -7,105 | -10,400 | -7,105 | -34,179 |
Note 5 – Kredittap på utlån, garantier mv. og rentebærende verdipapirer
| 1. kvartal | Hittil i år | 1.1 – 31.12 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2023 | |
| Periodens nedskrivning i steg 1 | 230 | 70 | 230 | 70 | 20 |
| Periodens nedskrivning i steg 2 | 1,874 | 26 | 1,874 | 26 | 24 |
| Periodens nedskrivning i steg 3 | -3,733 | 54 | -3,733 | 54 | 1,676 |
| Periodens konstaterte tap mot tidligere nedskrivninger | - | - | - | - | - |
| Periodens konstaterte tap uten tidligere nedskrivninger | - | - | - | - | - |
| Periodens inngang på tidligere konstaterte tap | - | -5 | - | -5 | - |
| Periodens tapskostnad | -1,629 | 145 | -1,629 | 145 | 1,720 |
Banken har i første kvartal tatt i bruk en ny nedskrivningsmodell som baserer seg på en ny risiko-klassifiseringsmodell samtidig som at den har et LGD – gulv (LGD = Loss Given Default) som gjør at det foretas nedskrivninger på flere engasjementer enn tidligere. Effekten av modellen monitoreres månedlig.
Banken har inntil videre også valgt å opprettholde tidligere foretatte tilleggsavsetninger og som er omtalt i note 15.
Som det framgår av tabellen over så har banken forøvrig i første kvartal kunnet tilbakeføre betydelige nedskrivninger på lån i steg 3.
For samlede tapsnedskrivinger ved utløpet av første kvartal så henvises det til note 6.
Note 6 – Nedskrivninger på utlån, garantier mv.
| STEG 1 | STEG 2 | STEG 3 | Sum | |
|---|---|---|---|---|
| Nedskrivninger på utlån, garantier mv. pr. 31.12.2023 | 1,092 | 121 | 4,508 | 5,720 |
| Endringer som følge av engasjementer som har migrert fra steg 1 | - | 379 | - | 379 |
| Endringer som følge av engasjementer som har migrert fra steg 2 | 3 | - | - | 3 |
| Endringer som følge av engasjementer som har migrert fra steg 3 | - | - | - | - |
| Nedskrivning på nye engasjementer i perioden | 8 | 921 | - | 929 |
| Engasjementer som er fraregnet i perioden | - | - | - | - |
| Øvrige endringer | 242 | 574 | -3,972 | -3,156 |
| Nedskrivninger på utlån, garantier mv. pr. 31.03.2024 | 1,345 | 1,994 | 536 | 3,874 |
Note 7 – Kredittforringede engasjementer
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | 12/31/2023 | |
|---|---|---|---|
| Brutto misligholdte lån - over 90 dager | 536 | - | 9855 |
| Nedskrivning i steg 3 | -536 | - | 4508 |
| Netto misligholdte lån | - | - | 5,347 |
| Andre kredittforringede lån | - | 17,339 | - |
| Nedskrivning i steg 3 | - | -2876 | - |
| Netto kredittforringede ikke misligholdte lån | - | 14,463 | - |
| Netto kredittforringede engasjementer | - | 14,463 | 5,347 |
Note 8 – Eksponering på brutto utlån
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | 12/31/2023 | |
|---|---|---|---|
| Privatmarked | 532,212 | 556,302 | 529,722 |
| Bedriftsmarked | |||
| Jordbruk og tilknyttede tjenester | 74,328 | 76,556 | 81,104 |
| Skogbruk og tilknyttede tjenester | 3,603 | 3,829 | 3,666 |
| Fiske og fangst | 1,573 | 1,726 | 1,618 |
| Industri | 12,482 | 7,543 | 13,022 |
| Vannforsyning,avløp og renovasjon | 28,757 | - | 11,724 |
| Bygge- og anleggsvirksomhet ellers | 9 | - | 2 |
| Varehandel, reparasjon av motorvogner | 7,763 | 8,928 | 8,376 |
| Overnattings- og serveringsvirksomhet | 0 | 524 | 0 |
| Informasjon og kommunikasjon | 24 | 114 | 28 |
| Omsetning og drift av fast eiendom | 84,247 | 81,290 | 83,455 |
| Faglig tjenesteyting | 8,868 | 6,686 | 8,909 |
| Forretningsmessig tjenesteyting | 4,341 | 4,343 | 4,358 |
| Kulturell virksomhet, underholdning og fritidsaktiviteter *) | 151,725 | 164,229 | 145,704 |
| Sum | 909,930 | 912,071 | 891,688 |
*) Dette er en offentlig navngitt sektorkategori og hvor også undervisningsinstitusjoner samt ulike pleie- og omsorgstjenester inngår.
Note 9 – Kapitaldekning
| Q1 2024 | Q4 2023 | Q3 2023 | Q2 2023 | Q1 2023 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Sparebankens fond | 5,045 | 5,045 | 4,426 | 4,426 | 4,426 |
| Fond for urealiserte gevinster | 3,683 | 3,683 | 3639 | 3,639 | 3639 |
| Utjevningsfond | 41,174 | 41,174 | 25,911 | 25,911 | 25,911 |
| Egenkapitalbevis | 90,281 | 90,281 | 85,308 | 85,308 | 85308 |
| Egenbeholdning av egenkapitalbevis | -907 | -907 | -906 | -906 | -906 |
| Annen egenkapital | -106 | -106 | -106 | -106 | -106 |
| Sum egenkapital | 139,170 | 139,170 | 118,272 | 118,272 | 118,272 |
| Fradrag uanvendt ramme tilbakekjøp egenkapitalbevis | -763 | -763 | -764 | ||
| Fradrag for immaterielle eiendeler | -2,121 | -1,696 | -1,229 | -1,553 | -1,667 |
| Fradrag for forsvarlig verdsetting | -599 | -508 | -566 | -573 | -543 |
| Fradrag for investering i andre finansielle institusjoner | -1,089 | -519 | -2831 | - | - |
| Fradrag for problemlån | - | - | - | - | -45 |
| Sum ren kjernekapital | 134,598 | 135,684 | 112,882 | 116,146 | 116,017 |
| Fondsobligasjonskapital | 14,834 | 15,000 | 15,000 | 14,449 | 14,793 |
| Sum kjernekapital | 149,432 | 150,684 | 127,882 | 130,595 | 130,810 |
| Ansvarlig lån | 20,000 | 20,000 | - | - | - |
| Sum ansvarlig kapital | 169,431 | 170,685 | 127,882 | 130,595 | 130,810 |
| Beregningsgrunnlag fordelt på eksponeringskategorier | |||||
| Q1 2024 | Q4 2023 | Q3 2023 | Q2 2023 | Q1 2023 | |
| Stater og sentralbanker | - | ||||
| Lokale og regionale myndigheter | 33,036 | 25,620 | 36,105 | 40,743 | 22,286 |
| Multilaterale utviklingsbanker | - | - | - | - | - |
| Offentlig eide foretak | - | - | - | - | - |
| Institusjoner | 10,921 | 14,224 | 8,234 | 12,135 | 11,925 |
| Foretak | 46,813 | 33,009 | 29,981 | 53,175 | 41,777 |
| Engasjementer med pantesikkerhet i eiendom | 426,264 | 421,201 | 408,315 | 344,217 | 354,228 |
| Egenkapitalposisjoner | 13,387 | 14,285 | 11,718 | ||
| Forfalte engasjementer | 1 | 5,347 | 9,620 | 12,986 | 14,521 |
| Obligasjoner med fortrinnsrett | 23,485 | 20,350 | 20,346 | 19,292 | 26,128 |
| Aksjefond | 602 | - | - | - | - |
| Øvrige engasjementer | 7,815 | 21,632 | 19,980 | 26,659 | 24,238 |
| Sum beregningsgrunnlag kredittrisiko | 562,325 | 555,667 | 544,299 | 509,207 | 495,103 |
| Operasjonell risiko | 86,354 | 86,354 | 65,007 | 65,007 | 65,007 |
| Valutarisiko | 9,636 | 9,155 | 10,016 | 10,349 | 10,053 |
| Sum beregningsgrunnlag | 658,314 | 651,175 | 619,322 | 584,563 | 570,163 |
| Q1 2024 | Q4 2023 | Q3 2023 | Q2 2023 | Q1 2023 | |
| Ren kjernekapitaldekning (i %) | 20.03 | 20.84 | 18.23 | 19.86 | 20.35 |
| Kjernekapitaldekning (i %) | 22.26 | 23.14 | 20.65 | 22.34 | 22.94 |
| Kapitaldekning (i %) | 25.24 | 26.21 | 20.65 | 22.34 | 22.94 |
Note 10 – Forpliktelser utenfor balansen
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | 12/31/2023 | |
|---|---|---|---|
| Garantier | 5,050 | 5,700 | 5,050 |
| Ubenyttede trekkrammer | 18,869 | 17,456 | 19,504 |
| Lånetilsagn | 6,600 | 21,718 | 19,240 |
Note 11 - Transaksjoner mellom nærstående parter
Banken har ingen transaksjoner å rapportere i perioden.
Note 12 – Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer
| Ansvarlig lån | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| ISIN | Låneopptak | Første tilbake-kallingsdato | Pålydende | Rentevilkår | Bokført verdi 31.12.2023 | Bokført verdi 31.03.2024 |
| NO0013097139 | 12/19/2023 | 12/19/2028 | 20,000 | 3 mnd NIBOR +3,00 % | 20,000 | 20,000 |
| Fondsobligasjonskapital: | ||||||
| ISIN | Låneopptak | Første tilbake-kallingsdato | Pålydende | Rentevilkår | Bokført verdi 31.12.2023 | Bokført verdi 31.03.2024 |
| NO0013066308 | 11/9/2023 | 11/9/2028 | 15 000 | 3 mnd NIBOR +5,50 % | 15 225 | 14,834 |
| Endringer i verdipapirgjeld i perioden: | ||||||
| Balanse | Emittert | Forfalt/ Innløst | Endring i egenbeh. | Øvrige endringer | Balanse | |
| 12/31/2023 | 3/31/2024 | 3/31/2024 | 3/31/2024 | 3/31/2024 | 3/31/2024 | |
| Ansvarlig lån | 20,000 | - | - | - | - | 20,000 |
| Fondsobligasjonskapital | 15 225 | - | - | - | -391 | 14,834 |
Note 13 – Kategorier av finansielle instrumenter
| Finansielle eiendeler | Amortisert kost | Virkelig verdi over utvidet resultat | Totalt |
|---|---|---|---|
| Kontanter og kontantekvivalenter | 0 | 0 | 0 |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 86,186 | 0 | 86,186 |
| Utlån til kunder | 906,055 | 0 | 906,055 |
| Rentebærende verdipapirer | 0 | 585,083 | 585,083 |
| Aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter | 0 | 14,793 | 14,793 |
| Sum finansielle eiendeler | 992,241 | 599,877 | 1,592,118 |
| Finansiell gjeld | Amortisert kost | Virkelig verdi over utvidet resultat | Totalt |
| Innlån fra kredittinstitusjoner | 108 | 0 | 108 |
| Innskudd fra kunder | 1,398,914 | 0 | 1,398,914 |
| Ansvarlig lån | 20,000 | 0 | 20,000 |
| Sum finansiell gjeld | 1,419,023 | 0 | 1,419,023 |
Note 14 – Virkelig verdi av finansielle instrumenter
Virkelig verdi og bokført verdi av finansielle eiendeler og gjeld bokført til amortisert kost pr. 31.3.2024
| Balanseført verdi | Virkelig verdi | |
|---|---|---|
| Eiendeler | ||
| Kontanter | - | - |
| Fordringer på kredittinstitusjoner og sentralbanken | 86,186 | 86,186 |
| Utlån til kunder | 906,055 | 906,055 |
| Sum eiendeler vurdert til amortisert kost | 992,241 | 992,241 |
| Gjeld | ||
| Innlån fra kredittinstitusjoner | 108 | 108 |
| Innskudd fra kunder | 1,398,914 | 1,398,914 |
| Ansvarlig lån | 20,000 | 20,000 |
| Sum gjeld vurdert til amortisert kost | 1,419,023 | 1,419,023 |
| Nivåfordeling for finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi over utvidet resultat pr. 31.03.2024 | ||
|---|---|---|
| Verdsettelsen av finansielle instrumenter innplasseres i ulike nivåer basert på kvaliteten på markedsdata for den enkelte type instrument. | ||
| Nivå 1 – Verdsettelse basert på priser i et aktivt marked | ||
| I nivå 1 innplasseres finansielle instrumenter som verdsettes ved bruk av noterte priser i aktive markeder for identiske eiendeler eller forpliktelser. I kategorien inngår blant annet børsnoterte aksjer og fondsandeler, samt statsobligasjoner og sertifikater som omsettes i aktive markeder. | ||
| Nivå 2 – Verdsettelse basert på observerbare markedsdata | ||
| I nivå 2 innplasseres finansielle instrumenter som verdsettes ved bruk av informasjon som ikke er noterte priser, men hvor priser er direkte eller indirekte observerbare for eiendelene eller forpliktelsene, inkludert noterte priser i ikke aktive markeder for identiske eiendeler eller forpliktelser. I kategorien inngår i hovedsak verdipapirgjeld, derivat og obligasjoner som ikke er på nivå 1. | ||
| Nivå 3 – Verdsettelse basert på annet enn observerbare markedsdata | ||
| I nivå 3 innplasseres finansielle instrumenter som ikke kan verdsettes basert på direkte eller indirekte observerbare priser. I kategorien inngår i hovedsak utlån til og innskudd fra kunder, samt aksjer. | ||
| Nivå 1 | Nivå 2 | Nivå 3 | Totalt | |
|---|---|---|---|---|
| Rentebærende verdipapirer | 585,083 | - | - | 585,083 |
| Aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter | - | - | 14,793 | 14,793 |
| Sum eiendeler | 599,877 |
| Avstemming av nivå 3: | Virkelig verdi over utvidet resultat |
|---|---|
| Inngående balanse 31.12.2023 | 14,285 |
| Realisert gevinst resultatført | 0 |
| Urealisert gevinst og tap resultatført | 508 |
| Urealisert gevinst og tap i andre resultatkomponenter | 0 |
| Investering | 0 |
| Salg | 0 |
| Utgående balanse 31.03.2024 | 14,793 |
Note 15 – Tilleggsavsetninger
Banken har fra tidligere år foretatt skjønnsmessige tilleggsavsetninger på tilsammen kr. 1.164 tusen kroner for å ta høyde for tapsrisiko som det ble vurdert at bankens øvrige nedskrivningsmodeller kanskje ikke har fanget opp.
Banken har i første kvartal og som beskrevet i note 5 implementert ny nedskrivningsmodell som det er forventet at i større grad vil fange opp denne tapsrisikoen.
Inntil effekten av den nye modellen har blitt tilstrekkelig validert vurderer banken det hensiktsmessig av forsiktighetshensyn å videreføre eksisterende tilleggsavsetninger.
Cultura Sparebank
Postboks 6800 St. Olavs Plass
0130 Oslo
Kontoradresse: Holbergs gate 1, Oslo
Telefon: +47 22 99 51 99
cultura@cultura.no
Org.nr. 977 041 244
www.cultura.no